去年末，中國人民銀行、中國銀行保險監(jiān)督管理委員會發(fā)布了關于建立銀行業(yè)金融機構房地產貸款集中度管理制度的通知。通知中指出，為增強銀行業(yè)金融機構抵御房地產市場波動的能力，防范金融體系對房地產貸款過度集中帶來的潛在系統(tǒng)性金融風險，提高銀行業(yè)金融機構穩(wěn)健性，人民銀行、銀保監(jiān)會決定建立銀行業(yè)金融機構房地產貸款集中度管理制度。通知根據銀行業(yè)金融機構資產規(guī)模及機構類型，分檔對房地產貸款集中度進行管理，并綜合考慮銀行業(yè)金融機構的規(guī)模發(fā)展、房地產系統(tǒng)性金融風險表現(xiàn)等因素，適時調整適用機構覆蓋范圍、分檔設置、管理要求和相關指標的統(tǒng)計口徑。

1.什么是房地產貸款集中度管理制度？

房地產貸款集中度管理制度，指的是在我國境內設立的中資法人銀行業(yè)金融機構，其房地產貸款余額占比及個人住房貸款余額占比應滿足人民銀行、銀保監(jiān)會確定的管理要求，即不得高于人民銀行、銀保監(jiān)會確定的相應上限，開發(fā)性銀行和政策性銀行參照執(zhí)行。

2.房地產貸款集中度管理制度的主要內容是什么？

根據《通知》，銀行業(yè)金融機構分為5檔：第一檔為中資大型銀行，包括6家國有大型商業(yè)銀行和國家開發(fā)銀行；第二檔為中資中型銀行，包括12家全國性股份制商業(yè)銀行、北京銀行、上海銀行、江蘇銀行、農業(yè)發(fā)展銀行、進出口銀行；第三檔為中資小型銀行和非縣域農合機構，包括第二檔中的城市商業(yè)銀行之外的城商行、民營銀行、大中城市和城區(qū)農合機構；第四檔為縣域農合機構；第五檔為村鎮(zhèn)銀行。

五個檔次的房地產貸款占比上限、個人住房貸款占比上限分別為：40%、32.5%，27.5%、20%，22.5%、17.5%，17.5%、12.5%，12.5%、7.5%。

根據要求，當前超出管理要求的銀行業(yè)金融機構，應結合自身實際，制定過渡期業(yè)務調整方案；符合管理要求的銀行業(yè)金融機構，應穩(wěn)健開展房地產貸款相關業(yè)務，人民銀行、銀保監(jiān)會將密切監(jiān)測相關銀行業(yè)金融機構房地產貸款業(yè)務開展情況，對異常增長的，將督促采取措施及時予以校正。

3.建立房地產貸款集中度管理制度對房地產市場會產生怎樣的影響？

2019年以來，人民銀行、銀保監(jiān)會已就房地產貸款集中度管理制度開展了廣泛調研，與金融機構進行了充分的溝通，相關指標設定充分考慮了銀行業(yè)金融機構實際情況，并采取了分類分檔、差別化過渡期、區(qū)域調節(jié)機制等多種機制安排。目前，大部分銀行業(yè)金融機構符合管理要求，人民銀行、銀保監(jiān)會將要求其穩(wěn)健開展房地產貸款相關業(yè)務，保持房地產貸款占比及個人住房貸款占比基本穩(wěn)定。對于超出管理要求的銀行業(yè)金融機構，將要求其合理選擇業(yè)務調整方式、按年度合理分布業(yè)務調整規(guī)模，確保調整節(jié)奏相對平穩(wěn)、調整工作穩(wěn)妥有序推進。個別調降壓力較大的銀行，通過延長過渡期等方式差異化處理，確保政策平穩(wěn)實施。

總體而言，建立房地產貸款集中度管理制度，有利于市場主體形成穩(wěn)定的政策預期，有利于房地產市場平穩(wěn)健康可持續(xù)發(fā)展。

4.點評：

央行、銀保監(jiān)會發(fā)布房地產貸款集中度管理要求，明確金融機構房貸占比天花板。近日來，廣州、海南等省市分別不同程度的提高了對小型銀行、農合機構的房貸占比上限，但是整體來看上浮比例不大，并且這些小型銀行業(yè)務規(guī)模有限，即使增加小型銀行及農合機構的房貸比例，可增加的額度也不會過多，對市場的實際影響有限，體現(xiàn)出信貸政策的合理性和靈活化，同時也緩解了小型銀行的一部分經營壓力，對于正等待放款的群體來說也是一個利好。但這并不代表房貸調控力度的放松，主要是結合地方實際情況的適度彈性調整。